Историческая сделка
В мире развлечений произошла историческая сделка: Netflix приобрела Warner Bros за 72 миллиарда долларов (примерно 62 миллиарда евро). Это событие стало настоящим шоком для многих, ведь сумма сделки впечатляет.
Финансирование сделки
Чтобы осуществить такую масштабную покупку, Netflix планирует взять на себя долг в 59 миллиардов долларов (около 50 миллиардов евро) от ряда крупных банков, включая Wells Fargo (американский банк), BNP Paribas (французский банк) и HSBC (крупнейший банк в Европе). Этот заем, известный как мостовой кредит, является одним из крупнейших в истории и позволяет обеспечить необходимое финансирование, пока Netflix не соберет более постоянные источники капитала, такие как корпоративные облигации.
Условия сделки
В рамках сделки акционеры Warner Bros получат 27,75 долларов за акцию (23,82 евро), при этом общая стоимость бизнеса Warner Bros оценивается приблизительно в 82,7 миллиарда долларов (около 71 миллиарда евро).
Перед завершением сделки Warner Bros планирует отделить свою телевизионную дивизию, включая CNN (новостной канал), TBS (развлекательный канал) и TNT (канал с фильмами и спортивными программами), что должно быть завершено к третьему кварталу 2026 года. С этой покупкой Netflix становится владельцем HBO (премиум телеканал) и обширного каталога знаменитых франшиз, включая «Гарри Поттер» и «Сопрано». Это открывает новые горизонты для компании и усиливает её позицию на рынке контента.
Финансовые риски и ожидания
Ожидается, что сделка позволит Netflix сэкономить от 2 до 3 миллиардов долларов (от 1,7 до 2,5 миллиарда евро) ежегодно, начиная с третьего года после завершения сделки. Однако эта финансовая нагрузка вызывает опасения инвесторов, так как может повлиять на финансовую устойчивость компании.
Кроме того, Netflix согласилась выплатить штраф в 5,8 миллиарда долларов (около 5 миллиардов евро), если сделка не получит одобрение регуляторов или не состоится по другим причинам. Завершение сделки ожидается в течение 12-18 месяцев, и внимание общества приковано к тому, как Netflix управится с этой амбициозной покупкой.
